จัดพอร์ตหุ้นเด่นหลังเลือกตั้ง…ปีนี้ SET ระดับ 1,700 ได้เห็นหรือไม่

สวัสดีครับท่านนักลงทุน SET เริ่มต้นเดือนพฤษภาคมด้วยแนวโน้มที่ดี หลังเดือนเมษายนปรับตัวลงทั้งเดือน โดยหลังลงไปทำจุดต่ำบริเวณ 1,507 จุด ฟื้นตัวขึ้นมาอย่างโดดเด่น ด้วยแรงหนุนตลาดคลายกังวลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ถดถอย หลังตัวเลขจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ ประจำเดือนเมษายนเพิ่มมากกว่าคาด โดยเพิ่มขึ้น 253,000 ตำแหน่ง มากกว่าที่ตลาดคาดว่าจะเพิ่มขึ้นเพียง 180,000 ตำแหน่ง ส่วนอัตราการว่างงานลดลงสู่ระดับ 3.4% ขณะที่นักวิเคราะห์คาดไว้ว่าอยู่ที่ 3.6% ทำสถิติต่ำสุดนับตั้งแต่ปี 2512 รวมถึงตัวเลขค่าจ้างรายชั่วโมงเฉลี่ยเพิ่มมากกว่าคาด 

นอกจากนี้ ผลการประชุม Fed ล่าสุดในวันที่ 2-3 พฤษภาคมที่ผ่านมา ส่งสัญญาณอาจหยุดวงจรการปรับขึ้นดอกเบี้ย รวมถึงดัชนี CPI สหรัฐฯ ประจำเดือนเมษายนออกมา +4.9%YoY ต่ำกว่าคาดที่ +5.0%YoY และชะลอตัวจาก +5.0%YoY ในเดือนมีนาคม ส่งผลให้ตลาดมั่นใจมากขึ้นว่า Fed จะไม่ขึ้นดอกเบี้ยแล้ว 

ทั้งนี้ จากการสำรวจของ FedWatch Tool โดย CME บ่งชี้ว่านักลงทุนให้น้ำหนักมากถึงระดับกว่า 70% ที่ Fed จะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ระดับ 5.00-5.25% ในการประชุมวันที่ 13-14 มิถุนายน 

ด้านแนวโน้ม SET ในเดือนพฤษภาคม มองว่าจะปรับตัวขึ้นได้ โดยมีเป้าหมายเบื้องต้นบริเวณ 1,600-1,615 จุด และภายในปีนี้ ยังมีโอกาสได้เห็นระดับ 1,700 จุดได้ ด้วยปัจจัยหนุน ดังนี้ 

1. ผลการดำเนินงานบริษัทจดทะเบียนในตลาดภาพรวมจะทำจุดต่ำสุดใน 1Q66 และเริ่มสู่ทิศทางขาขึ้นตั้งแต่ 2Q66 จากการเติบโตของรายได้ที่มาพร้อมกับแรงกดดันด้านต้นทุนที่ลดลง ซึ่งความโดดเด่นของผลการดำเนินงานบริษัทจดทะเบียนที่กลับสู่ขาขึ้น จะดึงดูดให้ Fund Flow ไหลกลับเข้ามาอีกครั้ง หลังการเคลื่อนไหวดัชนี MSCI Thailand แย่กว่า MSCI APAC ex. Japan ในช่วง 1, 3 และ 6 เดือนที่ผ่านมา แสดงให้เห็นว่า SET เคลื่อนไหว Underperform ตลาดหุ้นในภูมิภาคมาเป็นเวลานานแล้ว  

2. นโยบายการเงิน Fed จะลดความตึงตัว โดยคาด Fed จะคงดอกเบี้ยไปจนถึงสิ้นปี หลังขึ้นดอกเบี้ย 0.25% ในการประชุมวันที่ 2-3 พฤษภาคมที่ผ่านมาแล้ว ซึ่งคาดว่าจะเป็นครั้งสุดท้ายในการขึ้น 

3. การเติบโตของเศรษฐกิจไทยยังเด่น แม้การส่งออกชะลอตัว แต่มีปัจจัยขับเคลื่อนจากการบริโภคในประเทศ และการท่องเที่ยว โดย GDP ไทยในปีนี้ หน่วยงานต่างๆ คาดไว้ที่ระดับเติบโต 3.0-3.5% เมื่อเทียบกับฝั่งตลาดที่พัฒนาแล้วอย่างสหรัฐฯ และยูโรโซน ที่การเติบโตของ GDP ในปีนี้แทบไม่มีหรือติดลบ

4. Sentiment เชิงบวกหลังเลือกตั้ง ด้วยนโยบายกระตุ้นเศรษฐกิจของรัฐบาลชุดใหม่ 

ทั้งนี้ ล่าสุดเราอยู่ในสถานการณ์ที่กำลังเตรียมจัดตั้งรัฐบาลชุดใหม่ ดังนั้น เพื่อให้เข้ากับสถานการณ์ ซึ่งเป็นไฮไลต์ส่วนสุดท้ายในคอลัมน์ฉบับนี้ ผมจึงอยากนำเสนอหุ้นที่คาดว่าจะมีการเคลื่อนไหวอย่างโดดเด่นหลังเลือกตั้งมาจัดพอร์ตเพื่อเป็นแนวทางสำหรับท่านนักลงทุนครับ 

ซึ่งกลุ่มหุ้นที่น่าสนใจ ฝ่ายวิจัยฯ InnovestX นำมาจากสถิติในอดีต โดยเก็บข้อมูลตั้งแต่ปี 2538-2562 พบว่า กลุ่มอุตสาหกรรมที่ปรับตัวขึ้นโดดเด่นหลังการเลือกตั้ง 1 เดือน ได้แก่ กลุ่ม Media ปรับขึ้น 3.00%, กลุ่มอาหาร ปรับขึ้น 2.94%, กลุ่มรับเหมาฯ ปรับขึ้น 6.52%, กลุ่มท่องเที่ยว ปรับขึ้น 4.40%, และกลุ่มพาณิชย์ ปรับขึ้น 3.45% 

นำหุ้นในกลุ่มอุตสาหกรรมที่โดดเด่นข้างต้น เลือกมาเป็นหุ้นรายตัวอีกครั้ง ได้หุ้นน่าสนใจจำนวน 6 ตัว มาจัดพอร์ตเป็นหุ้นเด่นหลังเลือกตั้ง ที่หากอิงจากสถิติ ราคามีโอกาสปรับขึ้นโดดเด่นหลังเลือกตั้ง 1 เดือน ดังนี้ครับ 

1. CENTEL โดยราคาหุ้นเฉลี่ยปรับขึ้นได้ 8.55% 
2. BEC ราคาหุ้นเฉลี่ยปรับขึ้นได้ 7.77% 
3. MINT ราคาหุ้นเฉลี่ยปรับขึ้นได้ 7.42% 
4. CPN ราคาหุ้นเฉลี่ยปรับขึ้นได้ 7.24% 
5. HMPRO ราคาหุ้นเฉลี่ยปรับขึ้นได้ 7.10% 
6. CPALL ราคาหุ้นเฉลี่ยปรับขึ้นได้ 6.88% 

ท่านนักลงทุนเอาไว้เป็นแนวทาง แต่อย่าลืมนะครับ การเคลื่อนของราคาในอดีต ไม่ได้เป็นสิ่งยืนยันการเคลื่อนไหวของราคาในอนาคต ดังนั้นต้องใช้ความระมัดระวังด้วยครับ

* ผู้ลงทุนควรทำความเข้าใจลักษณะสินค้า เงื่อนไขผลตอบแทน และความเสี่ยงก่อนตัดสินใจลงทุน สินทรัพย์ดิจิทัลมีความเสี่ยง โปรดศึกษาและลงทุนให้เหมาะสมกับระดับความเสี่ยงที่ยอมรับได้

ข่าวที่เกี่ยวข้อง

• ‘กอบศักดิ์’ แนะทยอยซื้อหุ้นเทคสหรัฐฯ เชื่อผลตอบแทนในอีก 1-2 ปีข้างหน้าดีกว่าฝากแบงก์
• เปิดพอร์ตพันล้าน ‘เฮียฮ้อ-สุรชัย เชษฐโชติศักดิ์’ ถือหุ้นอะไรบ้าง
• หุ้นไทย SET ดิ่ง 90 จุด ใน 3 วัน! โบรกชี้ภาวะ Panic Sell พ่วงแรงขายจาก ‘การบังคับขาย’ แต่ 1,520 จุด อาจไม่ใช่จุดขายแล้ว!