ดัชนี SET100 มีมูลค่าตลาดทั้งหมดอยู่ที่ 13.86 ล้านล้านบาท ตามข้อมูล ณ วันที่ 23 มิถุนายน 2566 โดยดัชนี SET100 เป็นตัวสะท้อนให้เห็นถึงผลการดำเนินงานของบริษัท 100 อันดับแรกที่ถูกจัดอันดับในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย ซึ่งการจัดอันดับนั้นจะมาจากหลายปัจจัย ไม่ว่าจะเป็นสภาพคล่อง การกระจายตัวการถือหุ้นของรายย่อย (Free Float) และมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด (Market Cap) ทั้งนี้ SET100 ยังเปรียบเสมือนมาตรฐานที่มีไว้ให้นักลงทุนใช้ประเมินภาพรวมการลงทุนในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทยด้วย
เราจะเห็นได้ว่ากลุ่มหุ้นที่มีน้ำหนักมากที่สุดในดัชนี SET100 จะเป็นหุ้นในภาค ‘การบริการ’ ที่มีน้ำหนักต่อดัชนีกว่า 26.6% นำโดยสองกลุ่มย่อยในภาคการบริการคือ ขนส่งและโลจิสติกส์ และพาณิชย์ (ค้าปลีก) ที่เป็นสองแกนหลักในหุ้นกลุ่มการบริการ
อุตสาหกรรมอันดับ 2 ใน SET100 คือกลุ่ม ‘พลังงานและสาธารณูปโภค’ ที่มีสัดส่วนถึง 24.2% หรือเกือบ 1 ใน 4 ของดัชนี โดยบริษัทที่เป็นผู้นำในด้านของ Market Cap ของกลุ่มนี้ก็คือ บริษัท ปตท. จำกัด (มหาชน) (PTT) มีมูลค่าตลาดถึง 9.06 แสนล้านบาท สูงกว่ากลุ่ม ‘เกษตรและอุตสาหกรรมอาหาร’ และ ‘สินค้าอุตสาหกรรม’ ทั้งกลุ่มใน SET100
หากเรารวมทั้งหุ้นในกลุ่ม ‘การบริการ’ และ ‘พลังงานและสาธารณูปโภค’ จะทำให้ทั้งสองอุตสาหกรรมนี้มีน้ำหนักกว่าครึ่งหนึ่งของดัชนี SET100 จากทั้งหมด 8 อุตสาหกรรมหลักตามการจำแนกประเภทของตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย
ส่วนหุ้นรายบริษัท 3 อันดับแรกในดัชนี SET100 คือ DELTA (8.91%), AOT (7.37%) และ PTT (6.55%) ที่ทำธุรกิจเกี่ยวกับชิ้นส่วนอิเล็กทรอนิกส์ ขนส่งมวลชน และพลังงานและสาธารณูปโภค ตามลำดับ
ตารางด้านล่างแสดงถึงข้อมูลของ SET100 ที่จัดเรียงตามสัดส่วนของน้ำหนักพร้อมทั้งประเภทของผลการดำเนินการโดยทั่วไปตามวัฏจักรธุรกิจ (Business Cycle) ในแต่ละอุตสาหกรรมที่แบ่งเป็น 2 กลุ่มหลักดังนี้:
- Cyclical: หุ้นวัฏจักร มักจะมีการเคลื่อนไหวราคาที่สัมพันธ์ตามไปกับการขยายตัวหรือหดตัวของเศรษฐกิจ
- Defensive: หุ้นตั้งรับ มักจะมีผลการดำเนินงานที่ไม่ได้แปรผันตามสภาพเศรษฐกิจ สามารถสร้างรายได้และจ่ายปันผลได้ค่อนข้างคงที่
ภาพประกอบ: กริน วสุรัฐกร
อ้างอิง:
- www.set.or.th/th/home
- www.investopedia.com/terms/c/cyclicalstock.asp#:~:text=A%20defensive%20stock%20is%20one,overall%20stock%20market%20or%20economy.&text=Cyclical%20risk%20is%20the%20risk,class%20or%20individual%20company’s%20profits.
- www.britannica.com/money/cyclical-stocks-defensive-investing
- www.visualcapitalist.com/complete-breakdown-of-sp-500-companies/
- www.investopedia.com/terms/i/insurance-industry-etf.asp#:~:text=Insurance%20stocks%2C%20one%20of%20several,charge%2C%20known%20as%20a%20premium.
