จากกรณีที่ ซิปเม็กซ์ ประสบปัญหาสภาพคล่องจนต้องประกาศระงับการถอนเงินจากผลิตภัณฑ์ ZipUp ซึ่งเป็นผลิตภัณฑ์ที่ให้บริการรับฝากสินทรัพย์ดิจิทัล โดยให้ผลตอบแทนในลักษณะเดียวกับการฝากเงิน โดยปัญหาที่เกิดขึ้นเป็นผลจากการที่ Zipmex Global ได้นำสินทรัพย์ที่รับฝากไว้จาก Zipmex Thailand ไปลงทุนกับ Babel Finance และ Celsius แพลตฟอร์มด้านคริปโตที่มีปัญหาสภาพคล่องไปก่อนหน้านี้เช่นเดียวกัน
“หลังจากเกิดปัญหาขึ้นกับ Zipmex คนที่รู้จักรอบตัวต่างถอนเงินออกจาก Exchange กันหมดแล้ว” พิริยะ สัมพันธารักษ์ กรรมการบริหาร บริษัท โฉลกดอทคอม จำกัด และผู้จัดรายการ CDC Bitcoin Talk กล่าว “แต่สิ่งที่เกิดขึ้นอาจจะเป็นสิ่งที่ดี เพราะเป็นเหมือนกันทำ Stress Test ระบบ และพิสูจน์ความจริงใจของแพลตฟอร์มต่างๆ ที่เหลืออยู่”
สิ่งที่โลกคริปโตพยายามจะทำคือการทำให้เกิดการแห่ถอนสภาพคล่องบ่อยๆ ซึ่งจะช่วยให้เราเห็นได้ว่าแพลตฟอร์มต่างๆ นำเงินของผู้ลงทุนไปเก็บไว้อย่างไร สำหรับกรณีของ Zipmex แม้จะมีปัญหาที่เกิดขึ้นกับผลิตภัณฑ์ที่รับฝากเพื่อรับดอกเบี้ย แต่ในส่วนของเงินฝากในกระเป๋าเพื่อซื้อขายแลกเปลี่ยนก็ยังปลอดภัยอยู่
“ส่วนตัวมองว่าปัญหาไม่น่าจะลุกลาก แต่สิ่งที่เกิดขึ้นก็ทำให้ผู้ลงทุนมองเห็นว่าผลกำไรโดยไม่มีความเสี่ยงไม่มีจริง”
นอกจากนี้ ประเด็นที่เกิดขึ้นทำให้เกิดคำถามตามมาว่านักลงทุนคริปโตจะสามารถป้องกันตัวเองจากเหตุการณ์ในลักษณะนี้ได้อย่างไร พิริยะมองว่า ความเสี่ยงที่เกิดขึ้นนี้อาจจะไม่สามารถป้องกันได้แบบ 100% เพราะทุกเหตุการณ์จะเกิดไม่ซ้ำกัน สิ่งที่สำคัญคือ เราต้องรู้ความเสี่ยงของตัวเองพร้อมกับศึกษาให้มาก
“กรณีของ Zipmex เป็นการล้มลงเป็นโดมิโน ไล่มาตั้งแต่ Luna โดยความเสียหายที่เกิดขึ้นกับ Zipmex เป็นผลจากความเสี่ยงสำคัญ 2 ด้าน คือ Counterparty Risk ซึ่งเกิดจากการนำเงินไปฝากไว้กับผู้อื่น และ Credit Default Risk จากการนำเงินไปปล่อยกู้เพื่อรับดอกเบี้ย”
ในความเป็นจริงแล้วสินทรัพย์ดิจิทัลถูกออกแบบมาโดยมีวัตถุประสงค์หลักคือให้เราเป็นเจ้าของสินทรัพย์ได้โดยไม่มีตัวกลาง เพราะฉะนั้นหากเราเป็นนักลงทุนที่ไม่ได้ซื้อขายแลกเปลี่ยนบ่อย เราก็ควรจะตัดความเสี่ยงที่ไม่จำเป็นอย่างการฝากเงินไว้บนศูนย์ซื้อขายแลกเปลี่ยน
ทางเลือกหนึ่งที่เราสามารถใช้จัดเก็บสินทรัพย์ดิจิทัลได้คือ Hardware Wallet แต่ก็ไม่ได้เป็นทางเลือกที่ปลอดภัย 100% เพราะ Hardware Wallet ก็มีความเสี่ยงเฉพาะตัว เช่น กรณีที่รหัส (Key) อาจจะหายหรือถูกขโมย ทำให้เราไม่สามารถเข้าถึงสินทรัพย์ของเราได้
ด้าน กานต์นิธิ ทองธนากุล ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการลงทุน Merkle Capital และผู้ก่อตั้งเพจ Kim DeFi Daddy และ Bitcoin Addict Thailand เปิดเผยว่า เหตุการณ์ที่เกิดขึ้นต้องยอมรับว่ากระทบกับความเชื่อมั่นของผู้ลงทุนในคริปโตเคอร์เรนซีในไทย เนื่องจาก Zipmex เป็นศูนย์ซื้อขายแลกเปลี่ยนที่ได้รับใบอนุญาตจากสำนักงาน ก.ล.ต. ทำให้นักลงทุนคาดหวังว่าไม่น่าจะเกิดปัญหาขึ้น แต่เมื่อเป็นเช่นนี้ทำให้เกิดการตั้งคำถามว่าศูนย์ซื้อขายแลกเปลี่ยนอื่นๆ จะยังปลอดภัยหรือไม่ ซึ่งเราก็เห็นว่าแพลตฟอร์มด้านคริปโตในไทยต่างออกมาแถลงยืนยันเรื่องความปลอดภัย เพื่อเรียกความเชื่อมั่นกลับมา
“หลังกรณีของ Zipmex ทำให้เกิดกระแสตื่นตัวเรื่องการจัดเก็บคริปโตไว้กับตัวเองมากขึ้น คนเริ่มถามหาสิ่งที่เรียกว่า Hardware Wallet กันมากขึ้น สะท้อนถึงแนวโน้มที่คนจะถอนสินทรัพย์จากศูนย์ซื้อขายมาเก็บไว้กับตัวเองในส่วนของ Merkle Capital ก็เห็นเงินลงทุนไหลออกบ้าง แต่ยังไม่ได้เป็นปริมาณที่มากนัก”
ขณะเดียวกันผู้คนในแวดวงคริปโตก็อยากให้ ก.ล.ต. เข้ามาตรวจสอบความโปร่งใสมากขึ้น ในส่วนนี้อาจจะย้อนแย้งกันอยู่บ้าง เพราะในมุมหนึ่งแวดวงคริปโตก็ไม่อยากให้ ก.ล.ต. กำกับมากเกินไป แต่ในอีกมุมหนึ่งกฎเกณฑ์เรื่องความโปร่งใส เช่น การแสดงรายการสินทรัพย์ดิจิทัลของลูกค้าก็เป็นสิ่งจำเป็นที่จะต้องคงไว้
ส่วนการป้องกันความเสี่ยงจากเหตุการณ์ในลักษณะนี้ ส่วนตัวเชื่อว่าตัวเลือกแรกที่ช่วยได้ คือ Hardware Wallet ซึ่งเป็นเครื่องมือที่ช่วยให้นักลงทุนสามารถเก็บสินทรัพย์ไว้กับตัวเองได้ แทนที่จะฝากสินทรัพย์ไว้กับแพลตฟอร์มอื่นๆ
แต่สำหรับนักลงทุนที่อาจจะไม่ต้องการใช้ Hardware Wallet ก็ควรจะกระจายความเสี่ยงสำหรับการฝากเงินไปยังหลายศูนย์ซื้อขายแลกเปลี่ยน ไม่ว่าจะเป็นในไทยและต่างประเทศ
“โดยส่วนตัวใช้ Hardware Wallet มานานแล้ว สำหรับสินทรัพย์ที่ถือลงทุนยาวจะราว 70-80% จะเลือกเก็บไว้ใน Hardware Wallet และสินทรัพย์อีก 20-30% จะกระจายเก็บไว้ในหลายๆ ศูนย์ซื้อขายแลกเปลี่ยน”
ทั้งนี้ เชื่อว่าเหตุการณ์ที่เกิดขึ้นกับ Zipmex อาจจะยังไม่กระทบต่ออุตสาหกรรมคริปโตในไทยมากนัก แต่หากเหตุการณ์นี้เกิดขึ้นกับ Bitkub ซึ่งนักลงทุนกว่า 90% ในไทย ใช้งานอยู่ น่าจะส่งผลกระทบรุนแรงมาก
ช่องทางติดตาม THE STANDARD WEALTH
Twitter: twitter.com/standard_wealth
Instagram: instagram.com/thestandardwealth
Official Line: https://lin.ee/xfPbXUP
